Galaxy Digital : le moteur derrière le chiffrement et le développement diversifié
Récemment, avec la montée successive des prix de plusieurs cryptomonnaies, l'attention du marché continue d'augmenter. Dans ce récit de trésorerie, Galaxy Digital joue un rôle important en coulisses. En tant que société de services financiers cryptographiques intégrés, Galaxy accélère sa transformation conforme sur les marchés de capitaux traditionnels grâce à des stratégies diversifiées telles que la gestion d'actifs, la construction d'infrastructures et les investissements directs.
Galaxy devient le moteur central du chiffrement des actifs
Actuellement, de plus en plus d'entreprises commencent à allouer une partie de leurs actifs dans des cryptomonnaies majeures telles que le Bitcoin et l'Ethereum, en tant que réserve d'actifs, outil de protection contre l'inflation, voire pour générer des revenus supplémentaires. Bien que le marché ait des doutes sur les niveaux de levier et la capacité de remboursement de certaines entreprises de finance cryptographique, Alex Thorn, responsable de la recherche chez Galaxy Digital, estime que ces inquiétudes sont exagérées. Il souligne qu'en termes d'échelle globale, la taille de la dette de ces entreprises est relativement limitée et que la plupart des dettes arrivent à échéance dans plus de deux ans.
Galaxy reste optimiste quant à l'évolution des tendances financières en matière de chiffrement et participe activement à ce processus. Que ce soit pour les novices qui découvrent les actifs de chiffrement ou pour les entreprises expérimentées qui optimisent leur configuration existante, Galaxy leur offre un soutien complet allant du trading, de l'investissement, de la conception structurelle à le déploiement technologique.
Galaxy sert principalement deux types de participants aux trésoreries d'entreprise :
Entreprises à gestion autonome : peuvent utiliser la plateforme technologique de niveau institutionnel de Galaxy pour effectuer elles-mêmes des opérations de trading, de prêt et de mise en gage.
Rechercher des entreprises de gestion d'actifs : collaborer avec Galaxy Asset Management pour obtenir des stratégies de gestion complètes et un soutien en infrastructure.
Selon des sources, Galaxy est devenu le partenaire privilégié de plus de 15 projets de coffre-fort de chiffrement d'entreprises leaders, y compris SharpLink, BitMine, GameSquare, GameStop, AMC, etc. Ces partenaires se sont engagés à investir plus de 4 milliards de dollars dans l'allocation d'actifs de chiffrement. Dans certains cas, Galaxy a également financé directement à partir du bilan des entreprises pour soutenir les stratégies d'actifs numériques de ces entreprises.
Le service de personnalisation du coffre-fort de chiffrement devient l'une des sources de revenus importantes de Galaxy. Prenons l'exemple de SharpLink Gaming, Galaxy n'investit pas seulement dans cette entreprise, mais a également signé un accord de gestion d'actifs avec elle, étant responsable de la gestion de son coffre-fort Ethereum. Selon les documents pertinents, SharpLink doit payer à Galaxy des frais de gestion d'actifs dégressifs allant de 0,25 % à 1,25 %, avec un minimum de 1,25 million de dollars par an.
Avec l'augmentation de la demande de staking par les institutions, Galaxy optimise également ses services associés pour générer davantage de revenus. Galaxy collabore avec plusieurs institutions de garde de niveau institutionnel pour élargir davantage ses activités de staking. Selon les données officielles, à la fin du premier semestre de cette année, la taille des actifs de staking de Galaxy s'élevait à 31,5 milliards de dollars.
Accélérer la stratégie de diversification après l'introduction en bourse
Le fondateur de Galaxy, Mike Novogratz, a déclaré que l'entreprise vise à devenir la plateforme unique de choix pour les institutions recherchant des services financiers dans l'économie de chiffrement. Pour faire face à l'environnement du marché de chiffrement à forte volatilité et à haute incertitude, Galaxy essaie d'adopter une stratégie structurelle plus diversifiée.
Actuellement, l'architecture commerciale de Galaxy s'articule principalement autour de trois grands secteurs : le marché mondial (couvrant le trading et les activités de banque d'investissement), la gestion d'actifs, et les solutions d'infrastructure numérique (y compris le minage, le soutien aux protocoles de staking et les technologies d'auto-gérance). Parmi ceux-ci, le trading est la pierre angulaire des revenus de Galaxy. En 2024, les revenus totaux de Galaxy atteindront près de 42,6 milliards de dollars, dont environ 99 % proviennent des activités de trading d'actifs numériques.
Cependant, cette structure unique expose des risques significatifs lors des cycles baissiers du marché. Au premier trimestre de cette année, Galaxy a enregistré une perte nette de 295 millions de dollars, principalement en raison de la baisse des prix des actifs chiffrés et de la fermeture de l'activité minière du centre de données Helios. Cette perte trimestrielle a presque englouti un revenu net de près de 350 millions de dollars pour l'année 2024.
Malgré une pression sur les performances à court terme, Galaxy maintient une réserve de liquidités suffisante. À la fin du premier trimestre 2025, l'institution détient 1,1 milliard de dollars en espèces et en stablecoins, ainsi qu'une réserve de capital de 1,9 milliard de dollars.
En plus des activités de chiffrement de trésorerie, Galaxy élargit d'autres agencements écologiques, favorisant la diversification des revenus afin de réduire la dépendance à l'égard des activités de transaction :
Activité de gestion d'actifs : Galaxy élargit son exposition aux ETF de chiffrement en collaborant avec plusieurs institutions financières mondiales. Sur les marchés canadien, européen et américain, Galaxy a lancé des produits connexes.
Infrastructure numérique : Galaxy est en train de construire la prochaine génération d'infrastructure IA, Helios. La société prévoit d'utiliser les fonds obtenus par l'émission d'actions récente pour continuer à développer l'infrastructure d'intelligence artificielle et de calcul haute performance de son parc de centres de données Helios situé au Texas occidental.
Processus de conformité : En mai de cette année, Galaxy a achevé sa restructuration en passant des Îles Caïmans aux États-Unis et a été officiellement cotée sur le NASDAQ, avec le code boursier GLXY. Au cours du mois dernier, GLXY a augmenté de 55,87 %.
Pour réussir sa transformation, Galaxy a également versé d'importantes sommes pour régler de vieux litiges. Fin mars de cette année, Galaxy a conclu un accord de règlement de 200 millions de dollars avec le bureau du procureur général de l'État de New York concernant le cas de manipulation du token LUNA.
Dans l'ensemble, Galaxy Digital s'efforce de devenir un leader dans le domaine des services financiers chiffrés en répondant activement à l'incertitude du marché grâce à une diversification de ses activités et à une stratégie de conformité.
Voir l'original
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
23 J'aime
Récompense
23
7
Reposter
Partager
Commentaire
0/400
PumpDoctrine
· 08-02 16:05
Pionnier de la disposition de la richesse
Voir l'originalRépondre0
WhaleWatcher
· 08-01 12:16
Les joueurs traditionnels entrent dans le jeu.
Voir l'originalRépondre0
FlashLoanLarry
· 07-30 19:38
Institutionnels monter à bord massivement
Voir l'originalRépondre0
FUDwatcher
· 07-30 19:35
Se faire prendre pour des cons par le capital-risque.
Voir l'originalRépondre0
StableBoi
· 07-30 19:28
pro静悄悄布局
Voir l'originalRépondre0
ImpermanentTherapist
· 07-30 19:27
Les moteurs cachés du marché
Voir l'originalRépondre0
rugdoc.eth
· 07-30 19:25
Est le protagoniste et aussi le personnage secondaire
Galaxy Digital: le moteur du chiffrement et pionnier de la diversification
Galaxy Digital : le moteur derrière le chiffrement et le développement diversifié
Récemment, avec la montée successive des prix de plusieurs cryptomonnaies, l'attention du marché continue d'augmenter. Dans ce récit de trésorerie, Galaxy Digital joue un rôle important en coulisses. En tant que société de services financiers cryptographiques intégrés, Galaxy accélère sa transformation conforme sur les marchés de capitaux traditionnels grâce à des stratégies diversifiées telles que la gestion d'actifs, la construction d'infrastructures et les investissements directs.
Galaxy devient le moteur central du chiffrement des actifs
Actuellement, de plus en plus d'entreprises commencent à allouer une partie de leurs actifs dans des cryptomonnaies majeures telles que le Bitcoin et l'Ethereum, en tant que réserve d'actifs, outil de protection contre l'inflation, voire pour générer des revenus supplémentaires. Bien que le marché ait des doutes sur les niveaux de levier et la capacité de remboursement de certaines entreprises de finance cryptographique, Alex Thorn, responsable de la recherche chez Galaxy Digital, estime que ces inquiétudes sont exagérées. Il souligne qu'en termes d'échelle globale, la taille de la dette de ces entreprises est relativement limitée et que la plupart des dettes arrivent à échéance dans plus de deux ans.
Galaxy reste optimiste quant à l'évolution des tendances financières en matière de chiffrement et participe activement à ce processus. Que ce soit pour les novices qui découvrent les actifs de chiffrement ou pour les entreprises expérimentées qui optimisent leur configuration existante, Galaxy leur offre un soutien complet allant du trading, de l'investissement, de la conception structurelle à le déploiement technologique.
Galaxy sert principalement deux types de participants aux trésoreries d'entreprise :
Selon des sources, Galaxy est devenu le partenaire privilégié de plus de 15 projets de coffre-fort de chiffrement d'entreprises leaders, y compris SharpLink, BitMine, GameSquare, GameStop, AMC, etc. Ces partenaires se sont engagés à investir plus de 4 milliards de dollars dans l'allocation d'actifs de chiffrement. Dans certains cas, Galaxy a également financé directement à partir du bilan des entreprises pour soutenir les stratégies d'actifs numériques de ces entreprises.
Le service de personnalisation du coffre-fort de chiffrement devient l'une des sources de revenus importantes de Galaxy. Prenons l'exemple de SharpLink Gaming, Galaxy n'investit pas seulement dans cette entreprise, mais a également signé un accord de gestion d'actifs avec elle, étant responsable de la gestion de son coffre-fort Ethereum. Selon les documents pertinents, SharpLink doit payer à Galaxy des frais de gestion d'actifs dégressifs allant de 0,25 % à 1,25 %, avec un minimum de 1,25 million de dollars par an.
Avec l'augmentation de la demande de staking par les institutions, Galaxy optimise également ses services associés pour générer davantage de revenus. Galaxy collabore avec plusieurs institutions de garde de niveau institutionnel pour élargir davantage ses activités de staking. Selon les données officielles, à la fin du premier semestre de cette année, la taille des actifs de staking de Galaxy s'élevait à 31,5 milliards de dollars.
Accélérer la stratégie de diversification après l'introduction en bourse
Le fondateur de Galaxy, Mike Novogratz, a déclaré que l'entreprise vise à devenir la plateforme unique de choix pour les institutions recherchant des services financiers dans l'économie de chiffrement. Pour faire face à l'environnement du marché de chiffrement à forte volatilité et à haute incertitude, Galaxy essaie d'adopter une stratégie structurelle plus diversifiée.
Actuellement, l'architecture commerciale de Galaxy s'articule principalement autour de trois grands secteurs : le marché mondial (couvrant le trading et les activités de banque d'investissement), la gestion d'actifs, et les solutions d'infrastructure numérique (y compris le minage, le soutien aux protocoles de staking et les technologies d'auto-gérance). Parmi ceux-ci, le trading est la pierre angulaire des revenus de Galaxy. En 2024, les revenus totaux de Galaxy atteindront près de 42,6 milliards de dollars, dont environ 99 % proviennent des activités de trading d'actifs numériques.
Cependant, cette structure unique expose des risques significatifs lors des cycles baissiers du marché. Au premier trimestre de cette année, Galaxy a enregistré une perte nette de 295 millions de dollars, principalement en raison de la baisse des prix des actifs chiffrés et de la fermeture de l'activité minière du centre de données Helios. Cette perte trimestrielle a presque englouti un revenu net de près de 350 millions de dollars pour l'année 2024.
Malgré une pression sur les performances à court terme, Galaxy maintient une réserve de liquidités suffisante. À la fin du premier trimestre 2025, l'institution détient 1,1 milliard de dollars en espèces et en stablecoins, ainsi qu'une réserve de capital de 1,9 milliard de dollars.
En plus des activités de chiffrement de trésorerie, Galaxy élargit d'autres agencements écologiques, favorisant la diversification des revenus afin de réduire la dépendance à l'égard des activités de transaction :
Activité de gestion d'actifs : Galaxy élargit son exposition aux ETF de chiffrement en collaborant avec plusieurs institutions financières mondiales. Sur les marchés canadien, européen et américain, Galaxy a lancé des produits connexes.
Infrastructure numérique : Galaxy est en train de construire la prochaine génération d'infrastructure IA, Helios. La société prévoit d'utiliser les fonds obtenus par l'émission d'actions récente pour continuer à développer l'infrastructure d'intelligence artificielle et de calcul haute performance de son parc de centres de données Helios situé au Texas occidental.
Processus de conformité : En mai de cette année, Galaxy a achevé sa restructuration en passant des Îles Caïmans aux États-Unis et a été officiellement cotée sur le NASDAQ, avec le code boursier GLXY. Au cours du mois dernier, GLXY a augmenté de 55,87 %.
Pour réussir sa transformation, Galaxy a également versé d'importantes sommes pour régler de vieux litiges. Fin mars de cette année, Galaxy a conclu un accord de règlement de 200 millions de dollars avec le bureau du procureur général de l'État de New York concernant le cas de manipulation du token LUNA.
Dans l'ensemble, Galaxy Digital s'efforce de devenir un leader dans le domaine des services financiers chiffrés en répondant activement à l'incertitude du marché grâce à une diversification de ses activités et à une stratégie de conformité.