Обговорення доходів від стейблкоїнів: 8 основних моделей для підтримки стабільних інвестицій у крипторинку

2025-07-25 01:20:33

Генерація анотацій у процесі

Нещодавно крипторинок показав скромні результати, консервативний та стабільний дохід знову став запитом на ринку. Поєднуючи нещодавній інвестиційний досвід та дослідження в сфері стейблкоїнів, ця стаття розгляне тему доходу від стейблкоїнів, яка залишається актуальною.

Поточні стейблкоїни на крипторинку головним чином поділяються на такі категорії:

Найвища частка ринку USDT: широкий спектр застосувань, користувачі очікують, що його масштаб буде достатнім для забезпечення безпеки.
Узаконений стейблкоїн, прив'язаний до фіатної валюти 1:1: представлений USDC, підтримує найбільшу кількість ланцюгів та застосунків.
Надмірно заставлений стейблкоїн: на основі DAI та його оновленої версії USDS.
Синтетичні активи стейблкоїн: з USDe як представником.
Стейблкоїни RWA проекту, підтримувані американськими облігаціями: представлені USD0 та USDY.
Алгоритмічний стейблкоїн: UST після краху в основному був викинутий з крипторинку.
Нестабільні стейблкоїни: наразі вплив обмежений.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-eeedd3f033b5d5aa283dffbd124dd517.webp)

Наразі основні моделі отримання доходу через стейблкоїни включають:

Стейблкоїн кредитування:
- централізовані платформи для ощадних продуктів
- децентралізований кредитний протокол
- Фіксована процентна ставка позики
- Шарування відсоткових ставок та механізм субординованого боргу
- позикове кредитування з важелем
- Позики для інституційних клієнтів
- RWA ланцюгова фінансова система на базі блокчейн

Ліквідність майнінг: Головним представником є Curve, дохід походить з торгових комісій та винагород за монети. Перевагою є висока безпека, недоліком є низька прибутковість.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-922f61f43c17217e1650dc7f673b1a0c.webp)

Арбітраж на нейтральному ринку:
- арбітраж за платою за капітал
- Арбітраж спотів та ф'ючерсів
- Арбітраж між біржами

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aa6144820fdaaf251d1a6ae85a6fb.webp)

Проект RWA по державних облігаціях США: Використовуючи переваги високих доходностей американських облігацій, до проєктів належать Ondo та Usual.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-1e5a71f4c9a9f4db3c8e95ea0c0f7f5c.webp)

Структуровані продукти з опціонами: Основна мета полягає в стратегії продажу пут-опціонів для отримання доходу від премії за опціон.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-22b528c58099457b8f3d01d68f43a5da.webp)

Токенізація доходів: З Pendle в якості прикладу, розділіть активи доходу на дві частини: капітал і дохід.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-92db208b3bf2972ebbd5a5fd5a766187.webp)

Кошик продуктів з прибутковістю стейблкоїнів: Як різноманітний стейблкоїн дохідний портфель, що пропонує Ether.Fi.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-214b15ad37eb45e3d35c510a2a338dc4.webp)

Підписка на стейблкоїн: Як мережа AO приймає заставу DAI для отримання винагороди у вигляді монет.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-0a83b2c11660c05b484fc5ffe3516f3a.webp)

Розуміння та раціональне налаштування цих стейблкоїн моделей доходу може краще впоратися з ризиками крипторинку, забезпечуючи при цьому фінансову стабільність.

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-0d40d5b0204ebfdec2dbe37e0808074a.webp)

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-23c0ef26b1e5a2a094fa6f3111424dee.webp)

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-624a39c2b160c8a3797ebf4c35938941.webp)

! [Посібник із прибутковості стейблкоїнів: який із 8 типів найкращий?] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2dd7873d31f34ad76ad8ea735dcb3689.webp)

Переглянути оригінал

Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.

15 лайків

Нагородити
15
9
Репост
Поділіться

Прокоментувати

0/400

ContractExplorer